Меню

Рейтинг американских компаний по надежности



11 лучших акций США на 2020 год по версии Bank of America

Аналитики одного из крупнейших в мире банка Bank of America назвали наиболее перспективные акции из индекса S&P 500. Среди входящих в этот индекс 505 американских акций эксперты выбрали по одной бумаге для каждого сектора.

С начала года индекс фондового рынка поднялся с 2448 пунктов до 3240 пунктов, то есть за год рост составил 29%. В банке ожидают продолжения роста рынка американских акций в 2020 году примерно на 6% от текущих уровней. Целью для индекса S&P 500 на конец года может стать отметка 3300 пунктов, считают эксперты Bank of America. А в следующие десять лет рынок акций будет расти в среднем на 5% в год.

В своем обзоре перспектив американского рынка акций аналитики отметили, что риски, связанные с торговым конфликтом, снизились, а макроэкономические сигналы демонстрируют признаки стабилизации. С учетом этих факторов бумагами, на которые стоит обратить внимание в 2020 году, стали:

  1. В секторе телекоммуникационных услуг (Communication Services) — акции Walt Disney, мирового лидера индустрии развлечений, управляющего киностудиями и тематическими парками отдыха;
  2. В секторе потребительских товаров первой необходимости (Consumer Staple) наиболее интересными стали акции одного из крупнейших в мире производителей свинины, говядины и курятины Tyson Foods;
  3. В секторе потребительских товары вторичной необходимости (Consumer Discretionary) наиболее привлекательно выглядят бумаги крупнейшего в США ретейлера подержанных автомобилей CarMax;
  4. В энергетическом секторе (Energy) эксперты банка отметили акции нефтегазового гиганта Exxon Mobil;
  5. Застраховаться от резких движений на торговых площадках помогут акции сектора коммунальных услуг (Utilities), которые приносят стабильные дивиденды. В этом секторе эксперты выделили акции American Electric Power — компании, занимающейся генерацией и распределением электроэнергии в США;
  6. В финансовом секторе (Financials) самой интересной бумагой эксперты назвали акции одного из крупнейших американских банков Citigroup;
  7. В сфере здравоохранения (Health Care) — производитель стоматологического оборудования и расходных материалов Dentsply Sirona;
  8. В промышленном секторе (Industrials) — акции американской военно-промышленной компании Raytheon Company;
  9. В секторе информационных технологий (Information Technology) самыми привлекательными бумагами эксперты Bank of America назвали акции производителя процессоров Intel;
  10. В секторе производство материалов (Materials) — перспективными выглядят акции производителя бумаги и упаковки WestRock Company;
  11. В секторе недвижимости (Real Estate) эксперты отметили акции фонда Kimco Realty Corporation, специализирующегося на инвестициях в торговые центры.

Начать инвестировать можно прямо сейчас на РБК Quote. Проект реализован совместно с банком ВТБ.

Источник

Топ-10 компаний США по рыночной капитализации

Investing.com — В феврале компания Amazon (NASDAQ: AMZN ) на некоторое время обогнала Microsoft (NASDAQ: MSFT ) по показателю рыночной капитализации и вошла в тройку крупнейших компаний США. Чтобы определить рыночную капитализацию, нужно умножить количество размещенных акций компании на текущую их стоимость.

Рассмотрим первую десятку американских компаний по этому показателю, а также динамику их акций за последний год.

1. Apple (NASDAQ: AAPL ) – $871,97 млрд (+18%)

Абсолютным победителем является Apple, которая готовится к взятию рубежа в $1 триллион.

2. Alphabet (NASDAQ: GOOGL ) – $766,67 млрд (+32%)

Управляющая компания Alphabet, которой принадлежит Google, занимает вторую строчку.

3. Microsoft – $713,92 млрд (+49%)

Microsoft занимает третье место рейтинга и борется за эту позицию с Amazon.

4. Amazon – $710,84 млрд (+72%)

Amazon пока удерживает четвертую строчку.

5. Facebook (NASDAQ: FB ) – $511,31 млрд (+32%)

Пятерку лидеров среди компаний США замыкает Facebook.

6. Berkshire Hathaway (NYSE: BRKb ) – $501,21 млрд (+20%)

Фонд Уоррена Баффета расположился на шестом месте рейтинга.

7. JPMorgan Chase – $398,01 млрд (+26%)

JPMorgan Chase является одним из двух банков в этом списке и по праву занимает седьмое место.

8. Johnson & Johnson (NYSE: JNJ ) – $351,58 млрд (+9%)

Гигант сферы здравоохранения Johnson & Johnson расположился на восьмом месте.

9. Bank of America (NYSE: BAC ) – $328,47 млрд (+29%)

Девятое место занимает второй банк в нашем списке – Bank of America.

10. Exxon Mobil (NYSE: XOM ) – $320,96 млрд (-1.0%)

Замыкает рейтинг Exxon Mobil – единственная компания, чьи акции подешевели за последние 12 месяцев.

Интересное

Торги в понедельник рынок акций РФ начал ростом, сохранив восходящий импульс пятницы на фоне выросших индексов в США и Азии. Американские фондовые индексы уверенно выросли по.

Ритейлер «Детский мир» по итогам 2020 года увеличил чистую прибыль по РСБУ на 5,8% по сравнению с 2019 годом, до 8,241 млрд рублей, следует из отчетности компании. Таким образом.

Читайте также:  Рейтинг таблеток от ангины

По состоянию на 10:05 мск индекс Мосбиржи повысился на 11,08 пункта (0,317%) по сравнению с закрытием предыдущего торгового дня и составляет 3500,91 пункта. По состоянию на 10:05.

Участвуйте в форуме для взаимодействия с пользователями, делитесь своим мнением и задавайте вопросы другим участникам или авторам. Пожалуйста, используйте стандартный письменный стиль и придерживайтесь наших правил.

  • Размещение ссылок, рекламы и спам;
  • Ненормативная лексика, а также замена букв символами;
  • Оскорбления в адрес участников форума и авторов;
  • Разжигание межнациональной и расовой розни;
  • Комментарии, состоящие из заглавных букв.
  • Допускаются комментарии только на русском языке.

Размещение комментария на Investing.com автоматически означает Ваше согласие с правилами комментирования и с необходимостью их соблюдения.

Investing.com оставляет за собой право модерировать и удалять комментарии посетителей сайта, нарушающие правила, а при повторном нарушении – блокировать доступ на сайт и запрещать дальнейшую регистрацию на Investing.com.

Вы уверены, что хотите заблокировать пользователя %USER_NAME%?

После этого вы и %USER_NAME% не сможете видеть комментарии друг друга на Investing.com.

%USER_NAME% добавлен в ваш черный список

Вы только что разблокировали этого участника. Повторно заблокировать этого участника можно только через 48 часов.

Я считаю, что данный комментарий:

является рекламой или спамом содержит оскорбление

Ваша жалоба отправлена модераторам.

Предупреждение: Fusion Media would like to remind you that the data contained in this website is not necessarily real-time nor accurate. All CFDs (stocks, indexes, futures) and Forex prices are not provided by exchanges but rather by market makers, and so prices may not be accurate and may differ from the actual market price, meaning prices are indicative and not appropriate for trading purposes. Therefore Fusion Media doesn`t bear any responsibility for any trading losses you might incur as a result of using this data.

Fusion Media or anyone involved with Fusion Media will not accept any liability for loss or damage as a result of reliance on the information including data, quotes, charts and buy/sell signals contained within this website. Please be fully informed regarding the risks and costs associated with trading the financial markets, it is one of the riskiest investment forms possible.

Источник

Лучшие «дивидендные аристократы» на рынке США

Оцениваем отраслевой аспект инвестиционной привлекательности американских акций со стабильным ростом дивидендов.

Эффективность долгосрочного инвестирования в дивидендные истории очевидна. Сравнивая доходность индекса S&P 500 с индексом полной доходности акций (total return, TR), наблюдаем более чем двукратное преимущество в доходности дивидендной стратегии. Если индекс S&P 500 за последние 30 лет показал прирост на 1110%, то его коллега, включающий дивидендную доходность, прибавил почти 2400%.

Причем основной прирост «портфелей» приходится на период с конца 2009 г. по настоящее время. За последние 10 лет после окончания острой фазы мирового финансового кризиса наблюдается расширение спреда доходностей ведущего американского индекса и его аналога с учетом дивидендной составляющей с 1,85 до 2,15 раза. Среднегодовой темп роста (CAGR) за 10 лет по S&P 500 составил 10,9% против 13,2% по S&P 500 TR.

Ведущий фондовый индикатор американского рынка акций S&P 500 представлен компаниями 11 секторов из 24 отраслевых групп экономики страны. Учет отраслевых особенностей компаний позволяет сформировать диверсифицированный портфель и снизить инвестиционные риски, присущие отдельно взятым секторам экономики.

Свыше 10% от общего количества эмитентов индекса широкого рынка акций S&P 500 являются «дивидендными аристократами» — компаниями, ежегодно увеличивающими дивидендные выплаты своим акционерам на протяжении как минимум 25 лет подряд.

Торгующийся на рынке Нью-Йорка ETF ProShare S&P 500 Dividend Aristocrats (NOBL) отражает динамику 57 акций со стабильным темпом роста дивидендов. Компании индекса представлены всей совокупностью отраслей народного хозяйства США.

Оценку эффективности инвестиций в акции дивидендных аристократов целесообразно проводить на 10-летнем временном горизонте в силу выявленной выше тенденции.

Сравнивая динамику индексов акций широкого рынка и индексов акций «дивидендных аристократов», отмечаем существенное превышение показателя доходности S&P Dividend Aristocrats TR. За последние 10 лет индикатор вырос на 290%, а его среднегодовой темп роста (CAGR) приблизился к 14,5%. Инвестиции в акции с постоянно растущими дивидендами на основе их ежегодного реинвестирования показали максимальный финансовый результат в исследуемом периоде.

Секторальная структура «дивидендных аристократов» представлена в таблице.

Наибольшей представительностью в индексе «дивидендных аристократов» пользуются акции сектора потребительских товаров, не зависящие от цикличности развития экономики (пищевая промышленность, товары для дома, средства гигиены и табак) и ценные бумаги компаний, относящиеся к промышленному сектору (авиационная, морская и железнодорожная индустрия, строительство и сфера логистических услуг). Доля каждого из этих секторов – 23%.

Читайте также:  Эфир майнинг видеокарты рейтинг

При этом, если рассматривать всю совокупность компаний сектора потребительских товаров в индексе S&P 500, то на долю компаний со стабильно возрастающими дивидендами приходится свыше 62%. Таким образом, это наиболее привлекательный сектор для дивидендного инвестирования, не подверженный общим экономическим тенденциям. Компании сектора способны генерировать всевозрастающие финансовые результаты своей деятельности.

Меньше всего щедрых на дивиденды компаний наблюдаем в энергетике (2 эмитента) и по одному представителю — в секторе информационных технологий, недвижимости, телекоммуникации, ЖКХ.

Количественная характеристика отраслей в разрезе «дивидендных историй» американского индекса S&P 500 приводится ниже.

Интересно, что самый «дорогой» сектор на рынке США ($6,1 трлн) информационных технологий, куда входят такие представители как Apple, IBM, Intel, Microsoft и другие, в индексе «дивидендных аристократов» представлен лишь одним эмитентом – ADP (Automatic Data Procs), с текущей дивидендной доходностью в 1,9%. В данном секторе (68 компаний) есть эмитенты и с более высокой дивдоходностью в диапазоне 2–5%, однако ни одна из них не попадает под критерии «дивидендных аристократов».

Акции высокотехнологичного сектора в первую очередь рассматриваются инвесторами в качестве историй роста – у высокотехнологичной отрасли самый высокий показатель полной среднегодовой доходности, исходя из прироста курсовой стоимости акций за последние 10 лет, входящих в секторальный индекс (S&P 500 TR Information Technology Sector +17,1%, 10 years annualized returns). Возможно, с течением времени в списке «дивидендных аристократов» прибавится представителей и технологичного сектора.

Перейдем к оптимизации состава индекса «дивидендных аристократов» с целью выявления наиболее привлекательных акций для включения в секторальный портфель 2020 г.

Дивидендная доходность вкупе с ростом курсовой стоимости ценной бумаги формирует общий доход акционера. Нередко можно встретить ситуацию, когда даже высокая дивидендная доходность не приводит к росту стоимости акции. Например, дивидендная доходность ритейлера одежды Gap приближается к 6%, однако за последние 10 лет курс акций компании опустился на 27%.

При прочих равных такие бумаги будут иметь относительно низкую инвестиционную привлекательность. В этой связи статистическая оценка параметров риск/доходность позволит снизить вероятность включения высоковолатильных акций в «дивидендный портфель».

Итак, критериями оптимизации служат максимизация доходности и минимизация риска инструмента. С целью отсечения неудовлетворяющих нас акций по параметру риск/доходность воспользуемся эталонным значением соответствующего секторального индекса для каждой акции из списка «дивидендных аристократов». Таким образом, в финальный список наиболее привлекательных дивидендных историй могут не попасть даже и отдельные сектора экономики.

В общем, для целей текущего исследования используются коэффициенты волатильности (σ), доходности (CAGR) и значения относительных показателей риск-доходности (σ / CAGR) дивидендных аристократов и соответствующих секторальных индексов.

Из расчетной таблицы видно, что лучшими относительными параметрами инвестиционной привлекательности обладают акции компаний сектора потребительских товаров. При этом цикличность развития экономики не оказывает существенного воздействия на покупательную активность и риски сектора.

Худшие показатели отмечены в секторе энергетики. Среднегодовая доходность индекса S&P 500 Energy (Sector) за последние 10 лет оказалась отрицательной (-0,14%). Среднегодовая волатильность сектора (13%) превышает показатели большинства секторов американского фондового рынка. Лишь акции компании Chevron могут рассматриваться в качестве объекта дивидендного инвестирования без привязки к оптимальному портфелю. При среднем значении относительного показателя риск-доходность американского рынка на уровне 1,2 (без учета энергетического сектора) акции нефтяного гиганта характеризуются значением коэффициента в 3,5.

В заключительную выборку попадут акции, обладающие постоянным темпом роста дивидендов при относительно низких показателях риск-доходности ценных бумаг. Формирование перечня наиболее привлекательных дивидендных акций проведем в II этапа.

I этап

С учетом того, что индекс каждого сектора представляет сам по себе «портфель» акций, где значение его коэффициента риска является некой средней величиной, в качестве отсекающего показателя применим параметр «2σ». Таким образом, мы нивелируем сглаживание коэффициента риска индекса сектора по сравнению с более высокими показателями отдельно взятой акции.

На данном этапе сформирован список из 39 эмитентов, акции которых характеризуются удовлетворяющими нас показателями риска и доходности инвестиций. Представительный набор акций может быть интересен инвесторам, склонным к широкой диверсификации своих активов среди дивидендных аристократов.

Однако фундаментальные исследования в области портфельного инвестирования доказывают, что темпы снижения риска портфеля замедляются после достижения им определенного количества акций. Коэффициент «бета» перестает снижаться темпами, удовлетворяющими цели по снижению риска инвестиций, жертвуя доходностью активов. Поэтому на II этапе проводится более жесткий отсев акций, когда в выборку попадают инструменты с близкими пограничными значениями по параметрам волатильности и среднегодовой доходности бумаг.

Читайте также:  Лучшие многоразовые подгузники для новорожденных рейтинг

II этап

Переходим к итоговой выборке акций, которые, с нашей точки зрения, отличаются повышенной инвестиционной привлекательностью с позиции статистических параметров цен долевых инструментов.

При средней дивдоходности акций, относящихся к «дивидендным аристократам» на уровне 2,5%, в портфель наиболее привлекательных акций попали бумаги, не отличающиеся максимальными значениями показателя. Средняя доходность итогового перечня акций не превысила 1,5%.

Также в портфель не попали представители энергетического сектора, отрасли недвижимости, телекоммуникаций и ЖКХ. Причина кроется в неудовлетворяющих параметрах риска и доходности бумаг по критериям оценки.

Целью исследования был оптимальный выбор среди всего множества статистически устойчивых отраслевых акций дивидендных аристократов.

Выбранный набор акций имеет относительно низкую дивидендную доходность. Однако этот фактор компенсируется пониженными рисками падения курсовой стоимости ценных бумаг эмитента.

Если ожидаемая дивидендная доходность сформированного портфеля не устраивает инвестора, и он готов мириться с более высокими рисками при инвестировании в акции, больший интерес будет представлять предлагаемый к рассмотрению набор из 39 ценных бумаг с коэффициентом волатильности «2σ».

Читайте материалы по рынку США на канале BCS USA в Telegram

БКС Брокер

Последние новости

Рекомендованные новости

Старт дня. Акции нефтяников дешевеют

ЛСР объявила дивиденды за 2020

Нефть против рубля

Чистая прибыль Globaltrans снизилась на 46% в 2020

Ключевые риски II квартала на российском рынке

Адрес для вопросов и предложений по сайту: bcs-express@bcs.ru

Copyright © 2008–2021. ООО «Компания БКС» . г. Москва, Проспект Мира, д. 69, стр. 1
Все права защищены. Любое использование материалов сайта без разрешения запрещено.
Лицензия на осуществление брокерской деятельности № 154-04434-100000 , выдана ФКЦБ РФ 10.01.2001 г.

Данные являются биржевой информацией, обладателем (собственником) которой является ПАО Московская Биржа. Распространение, трансляция или иное предоставление биржевой информации третьим лицам возможно исключительно в порядке и на условиях, предусмотренных порядком использования биржевой информации, предоставляемой ОАО Московская Биржа. ООО «Компания Брокеркредитсервис» , лицензия № 154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия.

* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.

Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.

Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.

Источник